MACD指標(biāo)的原理及應(yīng)用

1. MACD指標(biāo)的原理

MACD指標(biāo)，全稱為指數(shù)平滑異同移動平均線，是由查拉爾·阿佩爾（Gerald Apple）所創(chuàng)造的。它的原理是根據(jù)均線的構(gòu)造原理，對股票價格的收盤價進行平滑處理，求出算術(shù)平均值以后再進行計算。這是一種趨向類指標(biāo)，其構(gòu)成要素包括長期均線DEA（常用26日）、短期的DIF（常用12日）、紅色能量柱（多頭）、綠色能量珠（空頭）和0軸（多空分界線）。

2. MACD指標(biāo)的應(yīng)用

MACD指標(biāo)在技術(shù)分析中作用極為特別和有效，是研判股票買賣時機、跟蹤股價運行趨勢的重要工具。它可以用來判斷市場的趨勢和方向，以及預(yù)測股價的短期走勢。

金叉和死叉：當(dāng)DIF上穿DEA形成金叉時，為買入信號；當(dāng)DIF下穿DEA形成死叉時，為賣出信號。金叉出現(xiàn)在零軸上方時，可靠性較高，意味著新一波漲勢的開始；而金叉出現(xiàn)在零軸下方時，可靠性較低，只是多頭市場中的一個回調(diào)。死叉出現(xiàn)在零軸上方時，只是多頭市場中的一個回調(diào)，可靠性不高；而死叉出現(xiàn)在零軸下方時，可靠性極高，意味著新一波下跌的開始。

頂背離和底背離：頂背離是指股價創(chuàng)出了階段性新高，但MACD柱子峰值卻在減少，形成相反的方向，是賣出信號；底背離是指股價震蕩下行，MACD綠柱子的長度卻在縮短，形成背離，是買入信號。

MACD指標(biāo)與其他指標(biāo)的配合使用：例如，當(dāng)MACD指標(biāo)與成交量指標(biāo)出現(xiàn)頂背離時，意味著股價下跌的可能性非常大。此外，MACD指標(biāo)還可以與其他技術(shù)指標(biāo)配合使用，如KDJ指標(biāo)，以提高判斷的準(zhǔn)確性。

MACD指標(biāo)的缺陷及修正技巧：MACD指標(biāo)的時間有遲滯效應(yīng)，當(dāng)指標(biāo)明顯發(fā)出買入和賣出時，要么是股價已經(jīng)漲高了，要么是股價已經(jīng)跌多了。為解決這個問題，可以在操盤時進行策略修正，如選擇15分鐘、30分鐘或60分鐘MACD分時圖來進行判斷，或者修改MACD指標(biāo)的參數(shù)。

3. 頂背離和底背離的應(yīng)用

頂背離和底背離是MACD指標(biāo)的重要應(yīng)用之一，它們可以幫助我們判斷市場的趨勢和方向，以及預(yù)測股價的短期走勢。

頂背離：當(dāng)股價一路上行，而MACD死叉距離0軸線越來越近，并伴隨著紅柱越來越小，即為頂背離現(xiàn)象，為賣出信號。頂背離現(xiàn)象一般是股價在高位即將反轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)勢的信號，表明股價短期內(nèi)即將下跌。

底背離：當(dāng)股價震蕩下行，MACD綠柱子的長度卻在縮短，形成背離，即為底背離現(xiàn)象，為買入信號。底背離通常預(yù)示著股價即將反轉(zhuǎn)。

MACD指標(biāo)與其他技術(shù)指標(biāo)的配合使用：例如，當(dāng)MACD指標(biāo)首次在0軸下方出現(xiàn)金叉時，大盤或個股會產(chǎn)生一定幅度的反彈，但很容易夭折。此時建議觀望為主。當(dāng)出現(xiàn)兩次以上的金叉時，大盤或個股會產(chǎn)生幅度更大的上漲，甚至行情發(fā)生逆轉(zhuǎn)，一旦向上突破0軸，此時建議積極入場做多。

總的來說，MACD指標(biāo)是一種非常重要的技術(shù)分析工具，它可以幫助我們更好地理解和預(yù)測股票市場的走勢。但是，我們也需要注意它的缺陷，并通過策略修正來提高判斷的準(zhǔn)確性。