銀監(jiān)會(huì)審議并原則通過(guò)《外資銀行衍生產(chǎn)品業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指引》
銀行間外匯遠(yuǎn)期市場(chǎng)的推出讓中國(guó)衍生品市場(chǎng)的發(fā)展又向前邁了一步，一些獲準(zhǔn)入市的外資銀行已經(jīng)嗅到因此形成的巨大套利空間，準(zhǔn)備推出相應(yīng)產(chǎn)品。與此同時(shí)，銀監(jiān)會(huì)也準(zhǔn)備督促這些外資銀行建立相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)管理體系。
8月26日，銀監(jiān)會(huì)審議通過(guò)了《外資銀行衍生產(chǎn)品業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指引》，督促?gòu)氖卵苌a(chǎn)品交易業(yè)務(wù)的41家外資銀行建立與本行業(yè)務(wù)性質(zhì)、規(guī)模和復(fù)雜程度相適應(yīng)的衍生產(chǎn)品業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理體系。
而此前我國(guó)對(duì)金融衍生產(chǎn)品的監(jiān)管規(guī)定只有2004年3月1日起施行的《金融機(jī)構(gòu)衍生產(chǎn)品交易業(yè)務(wù)管理暫行辦法》。業(yè)內(nèi)專家認(rèn)為，上述規(guī)定太過(guò)簡(jiǎn)單——只是規(guī)范了市場(chǎng)準(zhǔn)入的關(guān)系，對(duì)于市場(chǎng)主體的經(jīng)營(yíng)行為并沒(méi)有進(jìn)行規(guī)范。
銀監(jiān)會(huì)表示，由于缺乏具有操作性的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，監(jiān)管部門對(duì)衍生產(chǎn)品交易業(yè)務(wù)的現(xiàn)場(chǎng)檢查和非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)測(cè)比較薄弱。在新出臺(tái)的指引中，重點(diǎn)是加強(qiáng)對(duì)衍生產(chǎn)品業(yè)務(wù)發(fā)展戰(zhàn)略的評(píng)估，對(duì)董事會(huì)和高管人員行為、風(fēng)險(xiǎn)管理過(guò)程、內(nèi)部控制與審計(jì)、交易程序、會(huì)計(jì)政策、信息披露等實(shí)施審慎監(jiān)管，并加強(qiáng)對(duì)衍生產(chǎn)品交易業(yè)務(wù)的現(xiàn)場(chǎng)檢查。
光大銀行外匯交易處處長(zhǎng)張旭陽(yáng)認(rèn)為，外匯衍生業(yè)務(wù)正在成為中外資銀行下一個(gè)競(jìng)爭(zhēng)的焦點(diǎn)領(lǐng)域。在匯改后的一個(gè)月內(nèi)，記者在北京見(jiàn)到了渣打等數(shù)家外資銀行的個(gè)人銀行業(yè)務(wù)高層，他們來(lái)京的目的只有一個(gè)：推廣即將推出的對(duì)沖工具。
但問(wèn)題相伴而生。記者在一次推介會(huì)上看到如此一幕：某外資銀行個(gè)人銀行業(yè)務(wù)總裁正在起勁介紹新推出的對(duì)沖業(yè)務(wù)，一個(gè)客戶問(wèn)她為何要交2000元手續(xù)費(fèi)，這位總裁聞言很詫異，因?yàn)椴](méi)有手續(xù)費(fèi)這一項(xiàng)，但客戶說(shuō)該行一位個(gè)人理財(cái)經(jīng)理告訴她要交手續(xù)費(fèi)。
在外資銀行中，個(gè)人銀行部的“個(gè)人理財(cái)經(jīng)理”，每個(gè)月都有相當(dāng)繁重的指標(biāo)。以某知名外資銀行為例，其高級(jí)客戶經(jīng)理每個(gè)月要吸引500萬(wàn)美元的個(gè)人理財(cái)資金。一位曾經(jīng)做過(guò)外資銀行理財(cái)顧問(wèn)的業(yè)內(nèi)人士說(shuō)：“盡管這些人的名片上寫的是理財(cái)經(jīng)理，但其實(shí)他們是銀行產(chǎn)品的推銷員。他們很多人根本不懂理財(cái)，更不知道哪些產(chǎn)品是適合客戶的。”
專家認(rèn)為，現(xiàn)行管理辦法也沒(méi)有規(guī)定投資出現(xiàn)糾紛后適用何種、何地的法律。正是由于內(nèi)地規(guī)定的空缺，外資金融機(jī)構(gòu)通常把金融衍生產(chǎn)品交易中出現(xiàn)糾紛的管轄權(quán)設(shè)在我國(guó)香港地區(qū)。如出現(xiàn)糾紛，內(nèi)地投資者要到香港去處理，這無(wú)疑為問(wèn)題的解決又增加了一道屏障。
