六大趨勢

    在六大趨勢的交織下，銀行、特別是其風險管理團隊，亟需進行深度系統(tǒng)性的數(shù)字化變革。前四項趨勢將影響銀行的各個方面：客戶要求提高，期待增多，競爭壓力加大，成本控制增強和新興的生態(tài)圈交付模型。其他兩大趨勢重點影響風險管理部門：新興風險種類出現(xiàn)且在不斷演變，同時監(jiān)管的廣度和深度在不斷擴展。

    客戶要求提高，期待更多

    未來，客戶在選擇銀行服務時，比較對象不再是其他銀行，而是眾多以客戶為中心的技術(shù)公司所提供的一流客戶體驗。而這種體驗提高了客戶在整個服務過程中的期望值（在體驗一個產(chǎn)品或服務之前、過程中、以及之后的全渠道用戶體驗）。一位首席風險官以下面這個故事為例，做了解釋。在完成了抵押貸款業(yè)務的數(shù)字化轉(zhuǎn)型后，銀行邀請了一位客戶，并在高管層面前進行了第一筆交易。交易進展非常順利，該客戶僅用了不到5分鐘就通過了貸款申請。這次數(shù)字化轉(zhuǎn)型后，該銀行會成為業(yè)界的領(lǐng)軍者，銀行高管對此感到十分滿意。

    他們問客戶感覺如何，客戶回答：“還行�！痹谕度肓诉@么多精力，并且準時、未超預算地完成任務之后，這樣的回答實在讓人泄氣。他們問為什么僅僅是“還行”，客戶說：“是挺好的，不過相比在亞馬遜上購物，實在是太復雜了，而且現(xiàn)在錢還沒到賬。”

    眾多移動設(shè)備上直觀的頁面讓客戶可以輕松操作，可視化的數(shù)據(jù)也能滿足他們的需要。相當多的用戶從簡單的操作中獲益。去年，在蘋果產(chǎn)品的網(wǎng)上銷售中，65歲以上人群的支出約高于25到341歲人群支出的20%。同時，客戶獲得了越來越多的私人定制服務，這些服務能夠愈加精準地預判客戶的需求。這一點對客戶而言很重要：一項調(diào)查顯示，在接受過定制化服務的消費者中，60%的人認為該項服務顯著影響了他們的購買行為2。而且滿足客戶需求的速度越來具有即時性；在時尚技術(shù)公司Rent the Runway，30%的訂單當天即可制作完成。

    隨著數(shù)字化體驗逐漸提升，消費者更加想要無縫的體驗。主動尋找金融產(chǎn)品的客戶漸漸減少�？蛻艮D(zhuǎn)而在有需求時尋求幫助。個人和公司客戶都有這樣的趨勢。而且這類期待一直在提高，前面那家“5分鐘辦理抵押貸款”的銀行也是在付出代價之后才認識到了這一點。

    在為銀行客戶打造良好、穩(wěn)定體驗的過程中，為保證底層流程無縫切換，不產(chǎn)生延遲或不需要客戶處理大量文書工作，風險管理是其中的關(guān)鍵考量。風險管理有助于確保這些流程能幫助客戶快速做出決定，并且可以在客戶意識到之前識別出經(jīng)過風險分析過的用戶需求。

    市場競爭壓力加大

    由于各類提供成熟的數(shù)字體驗和更多產(chǎn)品的機構(gòu)涌現(xiàn)，銀行的競爭壓力逐漸加大。這些壓力來自經(jīng)過數(shù)字化變革后的現(xiàn)有銀行，采用數(shù)字化策略拓寬營業(yè)范圍的小銀行，以及高歌猛進的金融科技企業(yè)和非銀行借貸機構(gòu)，其中科技公司尤為突出。

    我們的調(diào)查顯示，領(lǐng)先銀行在推進大規(guī)模數(shù)字化變革中投入了其10%以上的營收。這些投資使得銀行在改造其技術(shù)架構(gòu)和操作模式的同時，可以重塑關(guān)鍵的客戶體驗，并打造數(shù)據(jù)和分析能力。大型銀行中，匯豐銀行推出了一項功能，可以在2分鐘內(nèi)決定是否向中小企業(yè)發(fā)放3萬英鎊以下的貸款。

    許多“天生的”金融科技公司正在吸引銀行客戶。他們不受傳統(tǒng)架構(gòu)和銀行監(jiān)管影響，通過敏捷的開發(fā)來快速打磨其產(chǎn)品，以滿足傳統(tǒng)銀行客戶的需求。而且大體上，他們具有顯著的成本優(yōu)勢。我們的研究顯示，這些數(shù)字化顛覆者的成本收入比在33%左右，而現(xiàn)有銀行為55%。

    非銀行機構(gòu)也開始通過建立在線借貸平臺來參與競爭，這也逐漸拉開了銀行與客戶的距離。比如阿里巴巴起初為一個電商平臺，在2014年創(chuàng)立數(shù)字化的網(wǎng)商銀行，為中小企業(yè)提供金額在3000美元左右的貸款�，F(xiàn)在它的貸款總額已經(jīng)超過120億美元。比如大眾汽車銀行（Volkswagen Bank）等聚焦細分市場的小眾銀行也在進行線上發(fā)展，并且增加了其產(chǎn)品種類。

    對于銀行而言，競爭壓力意味著市場份額和利潤率的下降。風險管理通過提高選擇客戶的精確度來彌補這些損失。同樣重要的是，風險管理可以實現(xiàn)前面討論的卓越客戶體驗，以及提高做出即時決策的速度，從而給銀行帶來獲得并維持客戶的競爭優(yōu)勢。調(diào)查中30％的全球系統(tǒng)重要性銀行（G-SIB）受訪者認為，在未來3到5年內(nèi)，信貸處理時間將減少50％至75％。在許多情況下，信貸處理時間還將下降更多，會出現(xiàn)現(xiàn)場決策和立即支付貸款的情況。我們稍后會討論其中的一些案例。

    經(jīng)濟增長放緩和持續(xù)的成本壓力

    在后危機、緩慢增長和低利率環(huán)境下，特別是在監(jiān)管限制的情況下，成本控制對銀行來說更加重要。資產(chǎn)負債表上的壓力是全球性的。

    自2010年以來，歐洲銀行的凈資產(chǎn)收益率從6.5％降至3％。而在2016年，全球銀行業(yè)的凈資產(chǎn)收益率僅略低于10％6——相當于資本成本或接近該成本，原因不僅是低增長和發(fā)達經(jīng)濟體長期的低利率水平，還有新興經(jīng)濟體信貸周期逐漸下行。預計未來幾年這一艱難的宏觀經(jīng)濟環(huán)境將對銀行利潤構(gòu)成壓力。

    成本壓力還表現(xiàn)在裁減全職員工方面，包括風險管理的全職員工。

    圖1顯示，近40％的調(diào)查受訪者預計將在未來三到五年內(nèi)減少風險管理部門全職員工的數(shù)量，而只有不到20％的調(diào)查受訪者預計會增加。

    新興的生態(tài)圈交付模式

    金融科技公司（例如歐洲的Kabbage）和行業(yè)實用工具（如GCD）為銀行提供了加速向數(shù)字風險管理轉(zhuǎn)型的方法。事實上，金融科技公司籌集的總資金（約38億歐元）中，有62％流向了愿意與銀行合作的金融科技公司。

    與此同時，63％的北美受訪者正在尋求實用工具來應對監(jiān)管趨嚴。

    一些新的尖端金融科技技術(shù)解決方案，包括基于云的交易和風險分析解決方案，借助人工智能和機器學習的反欺詐解決方案，以及利用算法來對收債人和債務人行為進行配對，從而實現(xiàn)對不良貸款的智能收集。70％的受訪者認為，金融科技將幫助銀行實現(xiàn)風險管理的數(shù)字化，從而降低操作風險損失，改善資產(chǎn)負債管理（ALM）中的流動性管理，風險壓力測試，新興風險識別以及風險組合監(jiān)控和管理。

    與此同時，行業(yè)平臺商可以為合規(guī)部門開發(fā)共享解決方案（例如，網(wǎng)絡(luò)安全、模型驗證和第三方供應商管理），銀行因此可以釋放出資源進行優(yōu)先級更高的計劃。30%的受訪者計劃利用行業(yè)平臺公司和合作伙伴來應對嚴監(jiān)管，而60%的北美公司計劃這樣做。

    不斷演變的新風險類別

    風險團隊正在投入更多精力來識別和減輕新興風險，包括因數(shù)字渠道應用普及、數(shù)字資產(chǎn)風險暴露增加、分析法的興起以及日益互聯(lián)的業(yè)務而不斷演變的新風險。受訪者指出，許多不斷演變的風險“并非真正的新風險”，而是由于數(shù)字化帶來的結(jié)構(gòu)性變化而增加的風險。這里討論的風險包括網(wǎng)絡(luò)風險、模型風險和“傳染”風險。

    網(wǎng)絡(luò)風險是指由于濫用和盜竊知識產(chǎn)權(quán)或業(yè)務中斷而造成的損失和損害。對于風險部門負責人來說，這是主要的新興風險。因為銀行持有大量數(shù)據(jù)，一旦遭到入侵，造成數(shù)據(jù)泄露，將帶來巨額成本。根據(jù)一項研究，1萬條數(shù)字泄露事件的成本為190萬美元，5萬條數(shù)字泄露事件的成本高達630萬美元7。顯然，正如最近涉及數(shù)億用戶的入侵事件所顯示的，這些數(shù)字只會上升。與此同時，數(shù)據(jù)泄露往往涉及數(shù)百萬條記錄。這種風險不太可能消失。風險團隊將需要防范自身的網(wǎng)絡(luò)風險，并建立示范性的數(shù)據(jù)恢復能力。

    模型風險是指由于錯誤使用模型、使用有缺陷的模型、錯誤或過時的假設(shè)或基礎(chǔ)數(shù)據(jù)問題而導致的損失。隨著模型越來越多地嵌入到業(yè)務流程中，大型機構(gòu)的模型數(shù)量每年增長10%到25%8。而且模型變得越來越復雜，適當?shù)毓芾砟Ｐ惋L險至關(guān)重要。一家全球銀行的損失超過50億美元，部分原因是風險價值模型存在缺陷、操作人員缺乏建模經(jīng)驗、缺乏回溯測試和操作問題導致風險度量不準確。

    此外，隨著銀行構(gòu)建更多的模型，它們有時會自動執(zhí)行實際上需要人類判斷的決策。由于模型帶來的風險越來越大，模型風險管理已成為風險活動的重要組成部分。模型風險管理近年來發(fā)展迅速，預計還將繼續(xù)增長9。

    傳染風險是指一個實體的負面事件蔓延到其他實體，并導致整個金融系統(tǒng)蒙受財務損失。由于自動化和數(shù)字化流程在業(yè)務處理上的便捷性，業(yè)務的互聯(lián)性正在增強。這帶來了重大風險，因為價值鏈某個環(huán)節(jié)的失敗很容易波及整個行業(yè)。金融體系中的傳染風險一直是監(jiān)管機構(gòu)關(guān)注的一個關(guān)鍵問題。

    雖然并非所有這些風險都是新出現(xiàn)的，但其出現(xiàn)速度、日益提高的重要性以及其影響的多變性已經(jīng)發(fā)生了根本性的變化。如果不充分利用技術(shù)，就無法在早期識別出這些風險，并提出有效的緩解方法。

    監(jiān)管廣度和深度增加

    2008年金融危機后，全球監(jiān)管趨嚴。目前看來也沒有減弱的趨勢，盡管可能會有一些監(jiān)管放松的特例。從危機爆發(fā)到2015年，巴塞爾銀行監(jiān)管委員會（Basel Committee on Banking Supervision）定稿的出版物累計增加了約30倍10。社會現(xiàn)在期望政府確保“大到不能倒”的局面不再出現(xiàn)。同時，監(jiān)管機構(gòu)更頻繁地通過銀行在國內(nèi)和國際上監(jiān)管非法融資。

    這些新增的監(jiān)管規(guī)定涵蓋了許多領(lǐng)域，包括監(jiān)管方面，例如《對內(nèi)部模型和監(jiān)管審查和評估過程的針對性審查》（Targeted Review ofInternal Models）11、系統(tǒng)性風險和對其進行衡量的壓力測試、《巴塞爾協(xié)議III》（Basel III），數(shù)據(jù)保護方面例如《一般數(shù)據(jù)保障條例》（General Data Protection Regulation，簡稱GDPR）和歐盟支付服務修訂法案（PSD2）。監(jiān)管范圍正在擴大，并對非金融風險和風險文化等領(lǐng)域進行了額外的審查。事實上，幾乎每家參與的銀行都被要求解決并縮小其在應對非金融風險方面的差距。

    某些監(jiān)管規(guī)定（如GDPR和PSD2）的范圍和影響直接推動了數(shù)字化的需求。例如，在為GDPR做準備時，銀行可以采取必要的步驟來進一步增強其數(shù)字化能力，如采用復雜的技術(shù)來管理客戶主數(shù)據(jù)12。與此同時，銀行需要利用數(shù)字化手段，以便在PSD2和開放銀行的范圍內(nèi)成功運營，并與高度數(shù)字化的非金融公司競爭。由于這些規(guī)定，這些公司現(xiàn)在可以捕捉到與客戶前端互動的重要數(shù)據(jù)。

    在我們的調(diào)查中，30%的受訪者表示，在過去5年里，風險監(jiān)管成本增加了50%以上。此外，46%的受訪者預計未來5年，成本將繼續(xù)上升，不過他們預計增幅不到目前水平的50%。

    考慮到監(jiān)管的加強與不斷上升的成本壓力，銀行確實任務艱巨。確保流程合規(guī)要容易得多，而且可能只有通過數(shù)字化才能實現(xiàn)。同樣，只有徹底實現(xiàn)數(shù)字化，才能將建立一個無處不在的控制框架，及時有效地監(jiān)控銀行行為以及防止監(jiān)管罰款的成本控制在可接受的范圍內(nèi)。事實上，數(shù)字化和分析是應對不斷擴大的監(jiān)管壓力的最佳工具。